外汇新闻
- 黄金价格在周一亚洲早盘仍承压于 3995 美元附近。
- 能源价格上涨加剧了通胀担忧，并强化了美国加息预期。
- 交易员认为，本周美联储维持利率不变的概率为 90.6%，12 月加息的概率为 79.4%。
周一亚洲早盘，黄金价格（黄金/美元）跌至 3995 美元附近。由于能源价格走高在美联储（Fed）下次政策会议前强化了通胀担忧，这种贵金属仍在自 7 月以来的最低水平附近承受一定卖压。
在胡塞武装袭击沙特阿拉伯后，引发市场对能源供应进一步中断的担忧，WTI 原油价格升至逾五个月高点。
中东局势的不确定性依然很高，美国总统唐纳德-特朗普周末表示，关于他是否会与德黑兰达成协议或恢复袭击，“到了该做决定的时候了”，因为伊朗和胡塞武装对中东地区美国人的威胁持续升级。
道明证券（TD Securities）高级大宗商品策略师 Ryan McKay 表示：“受油价、利率和美联储前景担忧的拖累，黄金正承压。边际上，资金流也偏负面，本周 CTA 大举抛售进一步加大了压力。”
尽管交易员认为下周政策会议上加息 25 个基点的可能性不大，但油价上涨也促使市场押注 12 月再次加息。通常情况下，更高的利率会打压黄金，因为这种贵金属不支付利息，使得有收益资产相对更具吸引力。
根据 CME FedWatch 工具，市场目前定价显示，美联储将在 12 月加息的概率为 79.4%，而美国央行在本月即将召开的会议上维持利率不变的概率为 90.6%。
油价飙升重燃美联储收紧政策担忧，黄金下跌
华侨银行（OCBC）策略师报告称，尽管更广泛的市场受到全球科技股抛售的冲击，黄金“隔夜重新承受卖压，跌幅超过 2.5%”。他们指出，“在中东供应担忧重燃之际，布伦特原油大幅上涨，加剧了通胀担忧以及美联储可能需要在更长时间内维持限制性利率的预期”，这进一步加重了黄金的逆风。华侨银行特别指出，“尽管美国国债收益率大幅下跌，黄金仍继续走弱”，这表明“无论是较低的收益率还是更高的地缘政治不确定性，都不足以支撑黄金，说明短期情绪仍然脆弱”。
在此背景下，该行表示，“我们在短期内仍保持谨慎，尤其是黄金在近期收益率下跌后仍难以作出积极反应。”展望未来，华侨银行认为，“油价回落以及实际收益率进一步下降可能有助于黄金企稳”，但强调他们“希望在短期内看到更好的价格反应，再转为更为乐观”。
Warsh 标记投资激增和 AI 风险，因美联储保持政策选项开放
美联储主席 Warsh 的讲话在 FXS Speechtracker 上得分为 5.6/10，略低于 6.1/10 的历史平均水平，表明尽管整体政策表述大体平稳，但与既定基准相比，其影响力略弱。其承认自己因全球金融危机而“过度受创”，并强调由“良好政策”推动的投资激增，同时对 AI 对就业影响的不确定性表示谨慎，这凸显出一种重视风险的立场，在对结构性增长保持乐观的同时，也对下行尾部风险保持敏感。Warsh 拒绝对 10 月和 12 月会议作出预判，使政策路径刻意保持模糊，限制了美元预期的即时重新定价。
FXS 美联储情绪指数保持不变，维持在仍然偏高的 127.51，较前值上升 0.00 点，表明这次讲话使市场感知到的政策立场仍牢牢处于鹰派区间。该指数读数稳定，加上 FXS Speechtracker 得分略显温和，说明市场认为美联储的反应函数没有实质变化，美元支撑仍建立在对价格稳定的高度信心以及对金融稳定风险的警惕之上。
技术分析：金价在 100 日 SMA 下方维持负面前景
在日线图上，黄金/美元维持短期看跌倾向，因为现货价格仍受制于 100 日简单移动均线（SMA）和 20 日布林带中轨下方。价格也交投于布林带下轨下方，凸显近期跌破该区间后所承受的下行压力；与此同时，14 日相对强弱指数（RSI）位于 34.13，略高于超卖区域，暗示卖压仍占主导，但已接近过度拉伸的状态。
上行方面，初步阻力位于约 4,015 美元附近的布林带下轨，随后是 4,130 美元的布林带 20 日 SMA。再往上，4,220 美元的 100 日 SMA 和 4,240 美元的布林带上轨构成更广泛的供应区，若要缓和当前看跌基调并为更持续的反弹打开空间，价格需要重新站上该区域。
（本报道的技术分析由 AI 工具协助撰写。 了解更多。）
黄金常见问题（FAQ）
黄金在人类历史上发挥了关键作用，因为它被广泛用作价值储存和交换媒介。目前，除了它的光泽和用于珠宝之外，黄金还被广泛视为避险资产，这意味着它被认为是动荡时期的一项不错的投资。黄金还被广泛视为对冲通胀和货币贬值的工具，因为它不依赖于任何特定的发行方或政府。
各国央行是最大的黄金持有者。为了在动荡时期支撑本国货币，各国央行倾向于使储备多样化，并购买黄金，以提高人们对经济和货币实力的看法。高黄金储备可以成为一个国家偿付能力的信任来源。根据世界黄金协会的数据，各国央行在2022年增加了1136吨黄金储备，价值约700亿美元。这是有记录以来最高的年度购买量。中国、印度和土耳其等新兴经济体的央行正在迅速增加黄金储备。
黄金与美元和美国国债呈负相关，两者都是主要的储备资产和避险资产。当美元贬值时，黄金往往会上涨，使投资者和央行能够在动荡时期实现资产多元化。黄金与风险资产也呈负相关。股市的反弹往往会压低金价，而风险较高的市场的抛售往往有利于黄金。
由于各种各样的因素，价格可能会变动。地缘政治不稳定或对深度衰退的担忧可能会迅速推高黄金价格，因其避险地位。作为一种低收益资产，黄金往往会随着利率下降而上涨，而较高的资金成本通常会拖累黄金。尽管如此，由于资产以美元(XAU/USD)定价，大多数走势取决于美元(USD)的表现。强势美元倾向于控制金价，而弱势美元则可能推高金价。
- 美元/日元在支撑位附近形成锤子线，暗示可能反弹。
- 低于中性水平的看跌 RSI 令卖方仍占优势，尽管出现反转信号。
- 跌破 156.08 将暴露 155.00，而 157.57 将限制反弹尝试。
日元本周以较强姿态收官，美元/日元本周累计下跌逾 0.74%，尽管市场情绪低迷，但该货币对日内仍保持坚挺。随着“锤子线形态”形成，该货币对交投于 156.85。
美元/日元价格预测：技术前景
价格走势表明，美元/日元可能进一步横盘整理，该货币对被困在 156.00-159.00 的 300 点区间内，多头和空头都无法明确突破由该区间界定的即时支撑和阻力位。
动能转为看跌，14 日相对强弱指数（RSI）跌破 50 的中性水平，表明卖方力量正在增强。
因此，最小阻力路径向下。首个支撑位于 156.50 心理关口。其下方是 10 月 23 日日内低点 156.08，之后卖方将瞄准 155.00 这一关口。若跌破后者，将暴露 9 月 8 日波段低点 152.89。
上行方面，美元/日元首个阻力位是 50 日简单移动平均线（SMA）157.57。若进一步走强，下一个目标是 100 日 SMA 158.50，随后是 200 日 SMA 159.35。
美元/日元价格图表 – 日线图
下表显示了 日元 (JPY) 对所列主要货币 本周的变动百分比。[货币名称]对[货币名称]最强。
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.15% | -0.46% | -0.77% | -0.81% | -1.12% | -0.74% | -0.14% | |
| EUR | 0.15% | -0.31% | -0.56% | -0.61% | -0.88% | -0.58% | 0.03% | |
| GBP | 0.46% | 0.31% | -0.25% | -0.30% | -0.56% | -0.26% | 0.41% | |
| JPY | 0.77% | 0.56% | 0.25% | -0.05% | -0.35% | 0.02% | 0.75% | |
| CAD | 0.81% | 0.61% | 0.30% | 0.05% | -0.29% | 0.09% | 0.71% | |
| AUD | 1.12% | 0.88% | 0.56% | 0.35% | 0.29% | 0.30% | 0.94% | |
| NZD | 0.74% | 0.58% | 0.26% | -0.02% | -0.09% | -0.30% | 0.66% | |
| CHF | 0.14% | -0.03% | -0.41% | -0.75% | -0.71% | -0.94% | -0.66% |
热图显示了主要货币相对于其他货币的百分比变化。基础货币从左列中选取，而报价货币从顶部行中选取。例如，如果您从左列选择 日元 并沿着水平线移动到 美元 ，则框中显示的百分比变化将表示 JPY (基数)/ USD (报价)。
- 澳元/美元延续周线涨势，重新站上0.7000并测试关键阻力位。
- 多头挑战简单移动均线汇合处，0.7074水平守护进一步上行空间。
- 若突破0.7100，将上看0.7150以及9月高点0.7237。
澳元周五收盘上涨逾0.22%，全周涨幅超过1.20%，该货币对重新站上0.7000关口，并有望测试0.7000-0.7100区间内的一系列关键阻力位汇合处。截稿时，澳元/美元报0.7035。
澳元/美元价格预测：技术前景
自10月中旬从0.6900附近攀升至当前汇率以来，澳元/美元短期偏向已转为看涨。除了技术面表现积极外，市场还预期澳洲联储（RBA）将在明年之前再次加息，这也为澳元提供了支撑。
从技术角度看，买家面临100日、50日和200日简单移动均线（SMA）构成的关键阻力，分别位于0.7033、0.751和0.7074。只要该区域被突破，汇价就有可能上探0.7100。
若继续上行，下一个目标将是0.7150心理关口，随后是9月9日的日高0.7237。若进一步突破该水平，将暴露年内高点0.7277。
反之，澳元/美元的首个支撑位在0.7000水平。若失守该位，下一个关注区域将是10月15日的周期低点0.6894。
澳元/美元价格图表 – 日线图
下表显示了 澳元 (AUD) 对所列主要货币 本周的变动百分比。[货币名称]对[货币名称]最强。
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.15% | -0.46% | -0.77% | -0.81% | -1.12% | -0.74% | -0.14% | |
| EUR | 0.15% | -0.31% | -0.56% | -0.61% | -0.88% | -0.58% | 0.03% | |
| GBP | 0.46% | 0.31% | -0.25% | -0.30% | -0.56% | -0.26% | 0.41% | |
| JPY | 0.77% | 0.56% | 0.25% | -0.05% | -0.35% | 0.02% | 0.75% | |
| CAD | 0.81% | 0.61% | 0.30% | 0.05% | -0.29% | 0.09% | 0.71% | |
| AUD | 1.12% | 0.88% | 0.56% | 0.35% | 0.29% | 0.30% | 0.94% | |
| NZD | 0.74% | 0.58% | 0.26% | -0.02% | -0.09% | -0.30% | 0.66% | |
| CHF | 0.14% | -0.03% | -0.41% | -0.75% | -0.71% | -0.94% | -0.66% |
热图显示了主要货币相对于其他货币的百分比变化。基础货币从左列中选取，而报价货币从顶部行中选取。例如，如果您从左列选择 澳元 并沿着水平线移动到 美元 ，则框中显示的百分比变化将表示 AUD (基数)/ USD (报价)。
- 美元/墨西哥比索跌至18.66，但比索周跌幅仍超过1%。
- 墨西哥经济活动年率增长3.3%，高于前值。
- 在FOMC和PCE数据公布前，12月美联储加息概率达到78%。
墨西哥比索（MXN）周五兑美元（USD）上涨约0.30%，但仍有望以超过1%的跌幅结束本周，尽管中东冲突可能升级令风险偏好恶化。美元/墨西哥比索在触及18.80后交投于18.66。
在美联储决议前，韧性十足的墨西哥经济活动抵消地缘政治不确定性，美元/墨西哥比索回落
随着美国总统唐纳德-特朗普表示“我们可能会对伊朗采取另一项行动”，美伊冲突持续升级。与此同时，伊朗伊斯兰革命卫队（IRGC）正在霍尔木兹海峡袭击使用“非法路线”的船只，而胡塞武装与沙特之间的交火进一步恶化了市场情绪。
在墨西哥，全球经济活动指标显示，8月份经济活动环比增长0.6%。年率增长3.3%，该数据通常在国内生产总值（GDP）数据公布前发布。
在美国，密歇根大学消费者信心指数在10月份小幅降至五个月低点48，前值为48.1，原因是能源价格上涨，且消费者预计美联储（Fed）将维持利率更高更久。通胀预期保持不变，但仍高于美联储2%的目标：未来12个月为4.7%，未来五年为3.5%。
美国标普全球PMI显示，制造业活动从55.9升至56，服务业从58.8降至57.9，符合分析师预期。
上周，美国生产端和消费端的通胀数据都表现火热，为美联储进一步收紧政策铺平了道路。尽管如此，投资者已排除了下周美联储会议加息的可能性。但根据Prime Terminal的数据，12月加息的概率为78%。
下周，美国经济日程将包括美联储货币政策会议，随后将公布美联储最青睐的通胀指标——核心个人消费支出（PCE）价格指数。
在墨西哥，日程将包括周五公布的GDP数据。
美元/墨西哥比索价格预测：技术前景
在日线图上，美元/墨西哥比索交投于18.6532，延续涨势，远高于17.5753附近的密集简单移动平均线，以及此前的下行趋势阻力位、现已转为支撑位的14.8414附近。这一位置使短期偏向保持看涨，该货币对稳稳守在16.8866的水平支撑上方。14日相对强弱指数（RSI）为70.48，逼近超买区域，表明尽管上行压力仍占主导，但涨势可能容易出现阶段性盘整或浅幅回调。
下行方面，初步买盘支撑位于17.58附近的聚合简单移动平均线，这强化了更广泛的看涨结构，其前方是16.89的水平支撑位。更深的回落仍将受到位于14.84附近的已被突破的下降趋势线支撑。在当前框架下，上方没有明显的阻力位，只要美元/墨西哥比索守在17.58支撑区域上方，价格走势可能继续测试更高水平。
（本故事的技术分析由AI工具协助撰写。了解更多。）
墨西哥比索常见问题（FAQ）
墨西哥比索(MXN)是拉丁美洲同行中交易量最大的货币。它的价值大致取决于墨西哥经济的表现、该国央行的政策、该国的外国投资数量，甚至是居住在国外(尤其是美国)的墨西哥人的汇款水平。地缘政治趋势也可以影响墨西哥货币:例如，近岸过程——或者一些公司决定将制造能力和供应链转移到离本国更近的地方——也被视为墨西哥货币的催化剂，因为该国被认为是美洲大陆的一个重要制造业中心。墨西哥是大宗商品的主要出口国，油价是MXN的另一个催化剂。＂
墨西哥中央银行，也被称为Banxico，其主要目标是将通货膨胀率维持在低而稳定的水平(达到或接近其3%的目标，即2%至4%容忍区间的中点)。为此，银行设定了一个适当的利率水平。当通胀过高时，西班牙国家银行将试图通过提高利率来抑制通胀，从而提高家庭和企业的贷款成本，从而冷却需求和整体经济。较高的利率对墨西哥比索(MXN)来说通常是有利的，因为它们会导致更高的收益率，使该国对投资者更具吸引力。相反，较低的利率往往会削弱MXN。
宏观经济数据的发布是评估经济状况的关键，可能对墨西哥比索(MXN)的估值产生影响。基于高经济增长、低失业率和高信心的强劲墨西哥经济对墨西哥新墨西哥州有利。它不仅吸引了更多的外国投资，而且可能鼓励墨西哥银行(Banxico)提高利率，特别是在这种力量与高通胀同时出现的情况下。然而，如果经济数据疲软，墨西哥比索可能会贬值。
作为一种新兴市场货币，墨西哥比索(MXN)往往在风险偏好时期走强，或者当投资者认为整体市场风险较低，因此渴望参与风险较高的投资时。相反，在市场动荡或经济不确定时，MXN往往会走弱，因为投资者往往会出售高风险资产，逃往更稳定的避险资产。
OCBC 策略师 Christopher Wong 和 Sim Moh Siong 将韩国韩元（KRW）的初步走强及随后回吐，归因于更广泛的避险情绪重新抬头。韩国央行决定将利率维持在 3%，同时保留紧缩偏向并称 KRW 被低估，被视为利好。他们预计 KRW 将进一步回升，但更倾向于逢低买入，理由是全球科技情绪不稳以及油价是关键风险。
韩国央行提供支撑，但风险情绪是关键
"KRW 最初走强，但随后在夜间因更广泛的避险情绪而回吐涨幅。韩国央行的政策指引此前提供了一些支撑。"
"尽管将利率维持在 3% 的决定在广泛预期之中，但在经济增长韧性仍存且通胀仍处高位的背景下，央行保留了紧缩偏向。"
"行长 Shin 认为 KRW 仍被低估的判断也带来了一些安慰。尽管股市抛售之下该货币此前表现出韧性也值得注意，但夜间的回吐表明，全球风险情绪仍是一个重要驱动因素。"
"在韩国央行的紧缩偏向以及韩国强劲的出口表现支撑下，我们认为 KRW 仍有进一步回升空间。不过，在全球科技情绪仍不稳定的情况下，我们会谨慎看待近期涨幅的延续性。"
"如果外资股市抛售有所缓和，持续回升将更具说服力。目前，我们更倾向于在 KRW 回调时买入，而不是追涨，油价和全球科技情绪仍是关键风险。"
"日线动能未显示明确偏向，而 RSI 的下行有所缓和。预计将出现双向交易。支撑位在 1320。阻力位在 1335、1343（21 日均线）。更倾向于逢高卖出。"
（本文由人工智能工具协助生成，并经编辑审校。 了解更多。）
外汇市场新闻
最新外汇市场新闻，助你洞察市场脉搏，掌握投资先机！外汇市场瞬息万变，汇率波动受各种大小因素影响，一些重大新闻事件更会引发市场情绪，推动汇率出现显着波动。为了让你及时获取外汇新闻资讯，并确保信息真实及准确，我们从专业外汇资讯网站FXStreet中汇集了有关外汇市场新闻，深入了解交易观点及市场动向，及时调整交易策略，把握获利机会！
